XLV CONGRESSO DA SOBER
"Conhecimentos para Agricultura do Futuro"
ANÁLISE DE RISCO DA INTEGRAÇÃO LAVOURA E PECUÁRIA COM A UTILIZAÇÃO DE SYSTEM DYNAMICS LUCIANO CAVALCANTE MUNIZ (1) ; REGINALDO SANTANA FIGUEIREDO (2) ; CLAUDIO DE ULHÔA MAGNABOSCO (3) ; ALCIDO ELENOR WANDER (4) ; GERALDO BUENO MARTHA JÚNIOR (5) . 1,2.UFG, GOIANIA, GO, BRASIL; 3,5.EMBRAPA CERRADOS, BRASILIA, DF, BRASIL; 4.EMBRAPA ARROZ E FEIJÃO, GOIANIA, GO, BRASIL.
[email protected] APRESENTAÇÃO ORAL CIÊNCIA, INOVAÇÃO TECNOLÓGICA E PESQUISA.
Análise de risco da integração lavoura e pecuária com a utilização de System Dynamics Grupo de Pesquisa: Ciência, inovação tecnológica e pesquisa Resumo O objetivo deste trabalho foi desenvolver um modelo baseado na metodologia System Dynamics para analisar a viabilidade econômica da integração lavoura e pecuária com base nos dados do Projeto de Integração Lavoura e Pecuária (PILP), levando em conta a aleatoriedade das variáveis de maior volatilidade. Este projeto está sendo desenvolvido na Embrapa, em Santo Antônio de Goiás (GO) utilizando o sistema Santa Fé como técnica de implantação de pastagens. Os parâmetros utilizados para os modelos das lavouras e pecuária foram determinísticos, ao longo de três ciclos de rotação no horizonte de planejamento de 1.186 dias. Posteriormente foi introduzido o parâmetro preço de forma estocástica, através das respectivas distribuições normais dos produtos comercializados no projeto (soja, arroz, milho, boi magro e boi gordo), para analisar a viabilidade econômica sob condições de risco. O valor presente líquido (VPL) foi favorável em todos os cenários, sendo que P(VPL< 0) foi inferior a 20%, mostrando o baixo risco do PILP utilizando os índices zootécnicos alcançados no projeto. Foi possível ao longo deste trabalho desenvolver uma ferramenta de modelagem que permite auxiliar o investidor na tomada de decisão. Palavras-chaves: Integração Lavoura Pecuária; risco; Modelagem e simulação. Abstract The aim of this study was to develop a model based on system dynamics to analyze the economic viability of integrated crop and livestock systems (ICLS) based on ICLS Project data considering the unpredictability of high volatility variables. This project is being carried out at Embrapa, in Santo Antonio de Goias (GO) using the Santa Fé system as pasture establishment technique. The parameters used for the crop and livestock models were 1
Londrina, 22 a 25 de julho de 2007, Sociedade Brasileira de Economia, Administração e Sociologia Rural
XLV CONGRESSO DA SOBER
"Conhecimentos para Agricultura do Futuro" deterministic, during three cycles of rotation in a period of 1,186 days. Further price parameters were introduced in a stochastic way, through their respective normal distributions for the main outputs of the project (soybeans, rice, maize, store cattle and fat oxen) to analyze the economic viability under risk conditions. Net present value (NPV) was favorable in all considered scenarios. The risk in having P(NPV 0) = 96,2%, sugerindo alta atratividade do projeto.
A: 1º Cenário
C: 3º Cenário
BC RG+CP D
0
20
40
60
80
100
120
140
BC CP D
160
-60
-40
-20
< 3.8%
Normal(26402, 27077) 96.2%
-60 -40 -20
0 20
40
>
<
16.5%
40
60
80
100
94.5%
>
B: 2º Cenário
D: 4º Cenário
BC RG+CP A
BC CP A
60
80 100 120 140
83.5% 0.0
20
5.5%
-40
-20
VPL’s (Mil R$) <
0
VPL’s (Mil R$)
VPL’s (Mil R$)
0
20
40
60
80
100
VPL’s (Mil R$) >
<
15.7%
0.0
84.3%
>
FIGURA 9 – Função de probabilidade de obtenção do VPL > 0, no cenário boi Comercial. Fonte: Dados da pesquisa obtidos no Modelo do PILP, utilizando o software Stella.
Na Figura 9 - b, o cenário BC RG+CP A, representa a segunda maior probabilidade do VPL < 0 entre todos os cenários BC e TDTJ, sendo P(VPL < 0) = 16,5% na distribuição N 17
Londrina, 22 a 25 de julho de 2007, Sociedade Brasileira de Economia, Administração e Sociologia Rural
XLV CONGRESSO DA SOBER
"Conhecimentos para Agricultura do Futuro" (26.402,00, 27.077,00) com o valor (X;Y) = (0; 16,5%). Apesar disso a probabilidade de prejuízo neste cenário é baixa, pois P(VPL > 0) = 83,5, representa uma alta atratividade do projeto. O desvio padrão deste (27.077,00) cenário foi maior que a média (26.402,00) da distribuição normal. Verifica-se na Figura 9 – c, cenário BC CP D, que a P(VPL < 0) foi de 5,5%, enquanto a P(VPL > 0) foi 94,5%, mostrando que ao produzir adotando o sistema utilizado pelo PILP e alcançando índices zootécnicos e agronômicos, o produtor terá um baixo risco de ter prejuízo na atividade agropecuária. A distribuição N(39.762,00, 2.931,00) deste cenário apresenta o menor desvio padrão entre os cenários estocástico BC CP (VPL < 0). Entre os cenários BC, este cenário apresenta a segunda maior probabilidade de P (VPL < 0), equivalente a 15,7% e de P(VPL > 0) igual a 84,3%. Sua distribuição N(25.934,00, 25.808,00) possui um alto desvio padrão, semelhante à média obtida após as 500 simulações de Monte Carlo, no software Stella (Figura 9 - d). Entre todos os cenários avaliados o TDTJ RG+CP D foi o que apresentou a menor P(VPL < 0), sendo o valor (x,y) = (0;1%), mostrando que a probabilidade de obter prejuízo é de apenas 1%. A P(VPL > 0) foi de 99%, sendo o cenário com maior atratividade do projeto (Figura 10 - a). A N(38944,00, 16749,00) deste cenário foi a que apresentou o menor desvio padrão entre todos os cenários avaliados, confirmando a probabilidade de obter lucro. A P(VPL < 0), no cenário TDTJ RG+CP A, foi de 9% e de P(VPL > 0) foi de 91%. Sendo alta a probabilidade de obter lucro com a produção de tourinhos em sistema de ILP (Figura 10 - b). A N(24.794,00, 18.191,00) deste cenário, apresentou uma média inferior às dos cenários BC, isto se deve a alta volatilidade dos preços de comercialização nos últimos quatro anos de leilão da Embrapa. A distribuição normal dos preços de comercialização de tourinhos nos últimos quatro anos gerou a seguinte média e desvio: 4.301,44, 604,17. Observando na Figura 10 - c, P(VPL0) foi 95.3%, mostrando que ao produzir adotando o sistema utilizado pelo PILP e alcançando os mesmos índices zootécnicos e agronômicos, o produtor terá um baixo risco de ter prejuízo na atividade agropecuária. A distribuição N(28.263,00, 16.873,00) deste cenário apresenta a segunda menor média de VPL e o segundo menor desvio padrão entre os cenários estocástico TDTJ. Entre todos os cenários o TDTJ CP A, foi o que apresentou maior possibilidade de ocorrer prejuízo 19,4% e 80,6% de obter lucro. Apesar destes valores este cenário ainda apresenta um baixo risco, mostrado ser atrativo a adoção por parte do produtor rural (Figura 10 - d). Os valores das probabilidades apresentados neste cenário foram um reflexo da N(14852, 17200), sendo o desvio padrão considerado muito alto, maior até que a média.
18
Londrina, 22 a 25 de julho de 2007, Sociedade Brasileira de Economia, Administração e Sociologia Rural
XLV CONGRESSO DA SOBER
"Conhecimentos para Agricultura do Futuro"
A: 5º Cenário
C: 7º Cenário
TDTJ RG+CP D
-20 <
0
20
40
VPL’s (Mil R$)
1.0%
60
80
TDTJ CP D
100 >
99.0%
-20 -10 <
0
10
20
30
4.7%
0
20
40
60
80
9.0%
70
80 >
TDTJ CP A
-20
100
VPL’s (Mil R$) <
60
D: 8º Cenário
TDTJ RG+CP A
-20
50
95.3%
B: 6º Cenário
-40
40
VPL’s (Mil R$)
0
20
40
60
80
VPL’s (Mil R$) 91.0%
>
<
19.4%
80.6%
>
FIGURA 10 – Função de probabilidade de obtenção do VPL > 0, no cenário TDTJ Fonte: Dados da pesquisa obtidos no Modelo do PILP, utilizando o software Stella.
6. CONCLUSÕES Foi possível desenvolver uma ferramenta de modelagem capaz de realizar avaliações de diferentes cenários da integração lavoura e pecuária de forma sistêmica, no horizonte de avaliação. A integração lavoura e pecuária, considerando os índices descritos no modelo, é técnica e economicamente viável e apresenta baixos níveis de risco para investidores do agronegócio na região do Cerrado. 7. REFERÊNCIAS BIBLIOGRÁFICAS ALENCAR, A. J. & SCHMITZ, E. A. Análise de risco em gerência de projetos. Rio de Janeiro: Braxport, 2005. 172 p. BARCELLOS, A. O. Sistema extensivo e semi-intensivo de produção: pecuária bovina de corte nos cerrados. In: SIMPÓSIO SOBRE O CERRADO, 8.; INTERNATIONAL 19
Londrina, 22 a 25 de julho de 2007, Sociedade Brasileira de Economia, Administração e Sociologia Rural
XLV CONGRESSO DA SOBER
"Conhecimentos para Agricultura do Futuro" SYMPOSIUM ON TROPICAL SAVANNAS, 1., 1996, Brasília. Biodiversidade e produção sustentável de alimentos e fibras nos Cerrados: Anais... Planaltina: Embrapa-CPAC, 1996. p. 130-136. BRUMATI, R. C. Desenvolvimento de um modelo bio-econômico para determinação de ponderadores econômicos utilizados em índices de seleção em gado de corte. 2002. 113 p. Dissertação (Mestrado em Zootecnia) – Faculdade de Zootecnia e Engenharia de Alimentos Universidade São Paulo, Pirassununga, São Paulo. COBUCCI, T.; KLUTHCOUSKI, J.; AIDAR, H. Sistema Santa Fé: produção de forragem na entressafra. In: WORKSHOP INTERNACIONAL PROGRAMA DE INTEGRAÇÃO LAVOURA PECUÁRIA PARA O DESENVOLVIMENTO SUSTENTÁVEL DAS SAVANAS TROPICAIS SULAMERICANAS, 2001, Santo Antônio de Goiás. Anais... Santo Antônio de Goiás: Embrapa Arroz e Feijão, 2001. p. 125-135. (Embrapa Arroz e Feijão. Documentos, 123). DIAS, C. T. Planejamento de uma fazenda em condições de risco: Programação linear e simulação multidimensional. Dissertação (Doutorado em Agronomia) - Escola de Engenharia de São Carlos, Universidade de São Paulo. Piracicaba, São Paulo, 1996. FORRESTER, J. W. Dinamica Industrial. Massachusetts Institute of Technology – M. I. T., Cambridge. Traducción: Manzanal, M., P.. Ed. El Ateno, 1961.
GRAVIRA, M. O. Simulação computacional como uma ferramenta de aquisição de conhecimento. 2003. 163 p. Dissertação (Mestrado em Engenharia de produção) - Escola de Engenharia de São Carlos, Universidade de São Paulo. São Carlos. KASSAI, J. R.; CASANOVA, S. P. C.; SANTOS, A.; ASSAF NETO, A. Retorno de Investimento (Abordagem matemática e contábil do Lucro Empresarial). 3ª Ed. São Paulo: Atlas, 2005. 273p. KLUTHCOUSKI, J. Integração Lavoura – Pecuária sustentabilidade da agropecuária. Palestra apresentada In: WORKSHOP DE INTEGRAÇÃO LAVOURA – PECUÁRIA, 2005. KLUTHCOUSKI, J.; STONE, L. F.; AIDAR, H. Integração Lavoura-Pecuária. 1º Ed. v. 1. Santo Antônio de Goiás – Goiás: Embrapa Arroz e Feijão, 2003. 570 p. MAYA, F. L. A. Produtividade e viabilidade econômica da recria e engorda de bovinos em pastagens adubadas intensivamente com e sem o uso da irrigação. Dissertação (Mestrado em Agronomia) – Escola Superior de Agricultura Luiz de Queiroz, Universidade de São Paulo, Piracicaba, 2003. MAGNABOSCO, C. U.; BARCELLOS, A. O.; OLIVEIRA, I. P.; SAINZ, R. D.; VILELA, L.; FARIA, C. U.; COSTA, D. O. Desempenho do componente animal no sistema PIAP. In: WORKSHOP INTERNACIONAL PROGRAMA DE INTEGRAÇÃO AGRICULTURA E PECUÁRIA PARA O DESENVOLVIMENTO SUSTENTÁVEL DAS SAVANAS SULAMERICANAS, 2001, Santo Antônio de Goiás. Anais ... Santo Antônio de Goiás: 20
Londrina, 22 a 25 de julho de 2007, Sociedade Brasileira de Economia, Administração e Sociologia Rural
XLV CONGRESSO DA SOBER
"Conhecimentos para Agricultura do Futuro" Embrapa Arroz e Feijão, 2001. p. 31-45. (Embrapa Arroz e Feijão. Documentos, 123). NORONHA, J. F. Projetos a agropecuários: administração financeira, orçamentos e avaliação econômica. 2ª Ed. Piracicaba: FEALQ, 1987. 268p. OLIVEIRA, L. K.; NOVAES, A. G.; DECHECHI, E. Analysis of Agribusiness Systems Utilizing System Dynamics: A Methodological Contribution. Faculdade de Economia, Administração e Contabilidade de Ribeirão Preto / USP, 2003. PIDD, M. Modelagem empresarial: ferramentas para tomada de decisão. Tradução Gustavo Severo de Borba et al. – Porto Alegre: Artes Médicas, 1998. RICHARDSON, G. P.; PUGH, A. L. Introduction to System Dynamics Modeling with Dynamo. M.I.T. Press / Wright – Allen series in System dynamics. Portland, Oregon, 1981. RUTH, M.; HANNON, B. Modelagem de Sistemas Econômicos Dinâmicos. Nova York: Springer-Verlag, 1997. SAITO, J. R.; FIGUEIREDO, R. S.; BATALHA, M. O. Simulando Cadeias Agroindustriais. Universidade Federal de São Carlos – DEP / Ufiscar. São Carlos, 1999. WOILER, S.; MATHIAS, W. F. Projetos: Planejamento, elaboração e análise. São Paulo: Atlas, 1996. 294 p.
21
Londrina, 22 a 25 de julho de 2007, Sociedade Brasileira de Economia, Administração e Sociologia Rural
